O Grupo Athenas é formado por cinco instituições localizadas em Rio Branco, Ji-Paraná (RO), Rolim de Moura (RO), Pimenta Bueno (RO) e Caceres (MT).

*Por Valor Online

A Yduqs Participações, por meio da subsidiária IREP Sociedade de Ensino Superior, Médio e Fundamental, fechou um acordo para adquirir o Athenas Grupo Educacional, por R$ 120 milhões.

Fundado no começo da década de 1990, o Grupo Athenas é formado por cinco instituições localizadas em Rio Branco (AC), Ji-Paraná (RO), Rolim de Moura (RO), Pimenta Bueno (RO) e Caceres (MT). Totalizando 9 mil alunos, ele conta com um portfólio de 67 cursos de graduação, cursos técnicos superiores (CST) e programas de pós-graduação na modalidade ensino a distância (EAD).

Ele também tem um potencial para 300 novas vagas por ano no curso de medicina, considerando que o grupo possui três processos em andamento para licenças de cursos de medicina, que podem atingir 1,8 mil alunos na maturidade.

Em 2019, o Grupo Athenas apresentou receita líquida de R$ 94,5 milhões e lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização (Ebitda, na sigla em inglês) ajustado de R$ 15 milhões.

Dos R$ 120 milhões acertados, a Yduqs pagará R$ 106 milhões à vista no ato da assinatura e R$ 14 milhões no quinto aniversário da data de fechamento do acordo. Adicionalmente, a aquisição prevê cláusula de “earn-out” (pagamento adicional atrelado a resultados da empresa) para os cursos de medicina em R$ 600 mil por vaga autorizada, totalizando um valor potencial de R$ 180 milhões.

“A aquisição preenche três das 17 regiões de influência prioritárias (RICs) identificadas em nosso planejamento estratégico, além de estarem localizados em regiões de maior crescimento econômico, como o Centro-Oeste e Norte do país. O Grupo Athenas possui ótima qualidade de ensino, excelente infraestrutura e exposição em praças de alto crescimento no segmento presencial e significativa oportunidade no ensino digital”, diz trecho do comunicado.

A conclusão da transação está sujeita a condições precedentes, incluindo a aprovação pelo Conselho Administrativo de Defesa Econômica (Cade).